Les transactions M&A demandent un niveau d’analyse très poussé. Nous accompagnons les dirigeants, les fonds d’investissement et les repreneurs du Vaucluse qui souhaitent connaitre, avant une signature, les risques cachés, la rentabilité future et la valeur de l'entreprise cible.


Notre cabinet de commissaires aux comptes à Avignon mène des audits M&A (due diligence) conçus pour sécuriser l’opération, fiabiliser les données reçues et éclairer la négociation.

Pourquoi un audit M&A est indispensable avant une acquisition ?

Une fusion-acquisition repose sur des informations transmises par le vendeur… informations qui peuvent être incomplètes, optimistes ou mal structurées.


Notre audit M&A confronte la présentation initiale à la réalité financière, juridique et fiscale de l’entreprise cible.
Sans cette analyse, l’acquéreur s’expose à des risques variés : passifs non identifiés, litiges en cours, contrats déséquilibrés, BFR sous-estimé, CAPEX mal anticipés et projections irréalistes,…


Notre audit M&A permet d’obtenir une vision précise pour sécuriser une décision finale.

Notre cabinet expert en due diligence approfondie

Notre cabinet est reconnu pour conduire des due diligence structurées. Notre analyse approfondie est centrée sur les informations qui influencent réellement la valeur de la transaction.


Notre mission a pour objectif d'apporter une lecture claire des risques et des opportunités à l'acquéreur.

Valider la qualité financière et la fiabilité des comptes

Nous analysons en profondeur :

• La cohérence des états financiers,
• Les flux de trésorerie réels,
• La structure du BFR et ses variations,
• Le niveau de CAPEX nécessaire pour maintenir l’activité,
• La capacité de l’entreprise à générer du cash de manière durable.

Le but de notre analyse est de révéler les écarts entre les informations fournies et la situation réelle.

Comprendre les moteurs de performance

Lors de nos audits M&A, nous étudions :

• Les marges,
• Les coûts,
• La dépendance aux clients et fournisseurs,
• Les opérations à risque.

Cette lecture permet de mesurer la rentabilité et la stabilité du modèle économique.

Identifier les risques juridiques, fiscaux et opérationnels

Notre équipe pluridisciplinaire examine la cible sous plusieurs angles :

• Contrats commerciaux et clauses sensibles,
• Risques fiscaux latents,
• Conformité sociale,
• Procédures internes et gouvernance,
• Continuité opérationnelle (process, SI, organisation RH).

Ce travail révèle les risques “sous la ligne” susceptibles d’impacter la valorisation ou les garanties à négocier.

Analyser la valeur réelle de l’opération

Nous étudions toutes les hypothèses du business plan : la dynamique de croissance, les marges, les besoins d’investissement,…

Notre audit permet de vérifier les prévisions, de mesurer les écarts possibles et de détecter les surévaluations ou les incohérences présentes dans le modèle présenté.

Le rôle de notre cabinet de commissaires aux comptes

Notre intervention est indépendante, rigoureuse et transparence.
Voici un aperçu des actions que nous menons :

• Volet financier de la due diligence,
  
• Analyse de la fiabilité des comptes,
  
• Étude des contrôles internes,
  
• Audit des traitements nécessaires,
  
• Vérification de la conformité aux normes françaises ou IFRS.

Notez que notre maîtrise technique et notre regard neutre, renforcent la confiance des parties et rendent crédible les conclusions.

Notre équipe multidisciplinaire pour analyser les éléments d'une opération M&A

Toute opération d’acquisition nécessite une analyse structurée de la cible. Notre équipe est composée de compétences complémentaires : compétences financières (comptes, BFR, cash-flow, prévisions), juridiques (contrats, engagements, litiges), fiscales (risques, conformité, impacts potentiels) et opérationnelles (processus, organisation, RH, systèmes d’information). Cette combinaison permet d’évaluer la cible avec exactitude et cohérence.

Ce que fournit notre audit M&A

Le but d'un audit due diligence est d'identifier les risques, de faciliter la négociation et de sécuriser la transaction.
Nous remettons à l'issue de notre audit :

• Une synthèse des risques et opportunités,
  
• Des ajustements de valorisation,
  
• L'analyse des impacts possibles : earn-out, clauses de garantie, mécanismes de price adjustment,
  
• Une vision réaliste de la rentabilité future,
  
• Un avis argumenté sur la cohérence du prix.

Nos recommandations s’appuient sur des preuves, des données vérifiées et des conclusions opérationnelles.

Pourquoi faire appel à notre cabinet d’Avignon pour votre audit M&A ?

Plusieurs éléments nous distinguent dans le Vaucluse :

• Une démarche centrée sur la prise de décision, pas sur la production documentaire ;
• Une capacité à traiter des opérations complexes, multi-sites ou multi-normes ;
• Un niveau d’exigence élevé, hérité de nos missions de commissariat aux comptes ;
• Une forte connaissance du tissu économique local ;
• Une expertise technique solide sur les normes IFRS et les environnements consolidés.

Notre objectif est simple : vous permettre d’acheter au bon prix, en comprenant précisément les risques, les leviers de performance et les conditions de réussite.

Vous préparez une acquisition dans le Vaucluse ? Parlons de votre opération

Contactez notre cabinet pour échanger sur votre projet, les caractéristiques de la cible et définir le périmètre d’audit adapté.
Notre cabinet de commissaires aux comptes à Avignon saura sécuriser votre opération M&A.